Le mie ricette per la real estate communityBeni Stabili S.p.A. SIIQ (l’“Acquirente” o “Beni Stabili”) ha lanciato in data 28 febbraio 2017 un invito per mezzo di una vendita competitiva (c.d. Modified Dutch Auction) al fine di raccogliere indicazioni di interesse da parte dei detentori (i “Detentori delle Obbligazioni”) delle obbligazioni convertibili in circolazione denominate “€ 270,000,000 2.625 per cent. Convertible Bonds due 17 April 2019” (le “Obbligazioni”) ad offrire le proprie Obbligazioni per l’acquisto in contanti da parte di Beni Stabili (la “Procedura di Invito”). Beni Stabili con il presente comunicato intende annunciare il pricing e i risultati finali della Procedura di Invito.
La Procedura di Invito è parte della strategia attiva di “liability management” di Beni Stabili volta ad ottimizzare le fonti di finanziamento al fine di ridurne il costo medio e di mitigare, nel contempo, il potenziale rischio di diluizione.
L’acquisto delle Obbligazioni verrà finanziato mediante linee di credito disponibili.
La Procedura di Invito era stata lanciata inizialmente per un ammontare massimo complessivo pari ad Euro 270.000.000 determinato con riferimento all’importo complessivo in linea capitale delle Obbligazioni. Beni Stabili ha deciso di accettare l’acquisto delle Obbligazioni validamente offerte per un importo complessivo in linea di capitale pari ad Euro 266.900.000 (l’“Importo Finale Accettato”), rappresentante il 98,9% dell’importo nominale delle Obbligazioni in circolazione.
Il prezzo di acquisto delle Obbligazioni validamente offerte e accettate per il riacquisto da parte di Beni Stabili è stato stabilito in Euro €110.000 per Euro 100.000 in linea capitale di tali Obbligazioni (il “Prezzo di Acquisto”).
Alla scadenza della Procedura di Offerta, in data 28 febbraio 2017, alle ore 4.30 pomeridiane, ora di Londra / 5.30 pomeridiane CET, l’Acquirente ha ricevuto dai Detentori dei Titoli valide indicazioni di offerta in relazione alle Obbligazioni dagli stessi detenute per un importo complessivo in linea capitale delle Obbligazioni pari a Euro 266.900.000 a prezzi di offerta pari o inferiori al Prezzo di Acquisto e ha deciso di accettare per il riacquisto, in via integrale, tutte le Obbligazioni validamente offerte a prezzi di offerta pari o inferiori al Prezzo di Acquisto nella Procedura di Invito. Non sarà applicato alcun meccanismo di allocazione pro-rata in relazione a tali Obbligazioni.
È previsto che il regolamento avvenga in data 6 marzo 2017 (la “Data di Regolamento”).
Alla Data di Regolamento, i Detentori delle Obbligazioni le cui Obbligazioni siano state accettate per il riacquisto, riceveranno da Beni Stabili il Prezzo di Acquisto (come sopra definito) per il riacquisto delle Obbligazioni, aggiustato sulla base del differenziale del valore delle Obbligazioni rispetto al valore del capitale dell’Acquirente (il “Delta”) e l’andamento del prezzo dell’azione sottostante osservato tra il 28 febbraio ed il 1 marzo 2017, entrambe le date incluse, (posto che tale aggiustamento non ecceda Euro 1.000 per ciascuna Obbligazione) insieme con gli interessi maturati e non pagati in relazione a tali Obbligazioni a partire dalla data di pagamento (inclusa) degli interessi relativi a tale Obbligazione immediatamente precedente la Data di Regolamento fino alla Data di Regolamento (esclusa), per un ammontare pari ad Euro 1.009,62 per Euro 100.000 in linea capitale (assumendo che la Data di Regolamento sia il 6 marzo 2017) (il “Corrispettivo in Denaro”).
Il Corrispettivo in Denaro finale verrà annunciato per mezzo di un comunicato stampa conclusivo, il quale si prevede venga pubblicato il giorno 1 marzo 2017 dopo la chiusura del mercato.
Le Obbligazioni acquistate da Beni Stabili ai sensi dell’Offerta verranno cancellate nel rispetto dei relativi termini e condizioni mentre le Obbligazioni che non sono state offerte con successo e/o riacquistate rimarranno in circolazione e soggette ai relativi termini e condizioni.
La Procedura di Invito è disciplinata dalla legge inglese.
BNP Paribas agisce in qualità di Sole Global Coordinator e Sole Dealer Manager in relazione alla Procedura di Invito (il “Dealer Manager”). BNP Paribas agisce anche in qualità di Settlement Agent in relazione alla Procedura di Invito.
Ulteriori informazioni in relazione alla Procedura di Invito e al regolamento.
Fonte : Company